Wonderful Company at Fair Price - موجّه تحليل بالذكاء الاصطناعي

Use this Warren Buffett rule prompt to apply “شركة رائعة بسعر عادل” to a specific company. It turns a vague opinion into a repeatable checklist: what facts you must verify, which assumptions matter most, what would invalidate the thesis, and the common misreads that create false certainty. Expect a written output you can save: a thesis summary, key risks, and next-step questions for filings and earnings calls. If a claim matters, require primary-source citations before you act. Educational only — not investment advice.

الموجّه الكامل

أنت محلل استثماري يركز على الجودة، مدرّب على مبدأ Warren Buffett في شراء "شركة رائعة بسعر عادل". مهمتك تقييم ما إذا كانت {اسم الشركة} تُصنّف كشركة رائعة وما إذا كان سعرها الحالي عادلاً.

## إطار التحليل
### 1. تقييم الخندق الاقتصادي
- ما هي الميزة التنافسية للشركة؟ (علامة تجارية، براءات اختراع، تأثيرات الشبكة، تكاليف التحويل، مزايا التكلفة)
- ما مدى اتساع الخندق؟ قيّمه: لا يوجد / ضيق / واسع
- هل الخندق يتسع أم يضيق؟

### 2. تحليل جودة الأعمال
- العائد على حقوق الملكية خلال 10 سنوات (باستمرار >15%؟)
- هوامش الربح والاتجاه
- قوة التسعير: هل يمكنها رفع الأسعار دون خسارة العملاء؟
- توليد التدفق النقدي الحر

### 3. تقييم الإدارة
- هل تفكر الإدارة كمالكين؟
- سجل تخصيص رأس المال
- توافق الحوافز مع المساهمين

### 4. تقييم السعر العادل
- التقييم الحالي مقابل القيمة الجوهرية
- هل السعر معقول لجودة الأعمال؟
- هل ستدفع هذا السعر للأعمال بأكملها؟

قدّم تحليلاً مفصلاً مع خلاصة واضحة.

Related reading (close the loop)

Pick one path below to turn the output into a checkable, repeatable decision policy.

Educational only. Verify facts with primary sources and apply your own constraints.

ℹ️هذا المحتوى متاح حاليًا باللغتين الصينية والإنجليزية فقط.

Basic Questions

How is "fair price" defined? Isn't cheaper always better?
This is the key evolution from Graham to modern Buffett:

Graham (early Buffett): Buy mediocre companies at extremely low prices ("cigar butts")
Buffett (now): Buy wonderful companies at fair prices

"Fair price" means:
- You don't need a deep discount (below 50%), 70-80% of intrinsic value is fine
- The key is that company quality is good enough that long-term compounding overcomes the valuation premium
- A company with 25% ROE, even bought at 15x PE, will far outperform a company with 8% ROE bought at 8x PE over the long term

Usage Tips

How to use this prompt to screen companies?
Three-step approach recommended:

Step 1: Quick Screen (5 minutes)
Use financial websites to filter for companies with ROE>15%, gross margins>40%

Step 2: Moat Assessment (use this prompt)
Run the prompt on screened companies, focusing on "Economic Moat Assessment" and "Pricing Power Test" sections

Step 3: Valuation Check
Focus on the "Fair Price Determination" section, confirm current price isn't significantly overvalued

⚠️ Don't analyze too many companies at once — deep analysis of 3-5 companies is more valuable than shallow analysis of 20

Getting started

Does this prompt give investment advice or buy/sell calls?
No. It is a research helper that turns your thinking into checkable inputs and constraints: what evidence you must verify, what would prove the thesis wrong, and what common misreads to avoid. Treat the output as a draft, not a signal. Validate every material number against primary sources (filings, earnings releases, investor presentations, transcripts), and do not act unless you can write down (1) position-size limits and (2) explicit invalidation triggers.
What inputs should I provide for a reliable result?
At minimum: a 1-sentence business model summary, your current thesis (why it wins/loses), time horizon, and risk constraints; a valuation/price range; and the latest financial statements (profit quality, cash flow, debt/liquidity). Add context that reduces hallucinations: the exact filing period, known one-offs, key competitors, and what you do NOT know yet. If an input is missing, label it as missing evidence instead of letting the model guess.

Validation and boundaries

How do I validate the output?
Validate falsifiable claims one by one. Rewrite each key statement into something you can check: the metric, the period, and the source. Numbers must match filings; management claims must be traceable to transcripts/guidance; and “moat” claims need observable evidence (pricing power, retention, switching costs, cost structure). Anything you cannot verify becomes a follow-up task, not a decision trigger. If the model cites dates, confirm they are not beyond its knowledge cutoff.
When should I NOT act on the output?
If you cannot write down invalidation triggers, a position-size cap, or primary-source evidence for the key claims behind “شركة رائعة بسعر عادل”, do not act. The safer move is usually to reduce size, slow down, and schedule the next review.

المزيد من موجّهات القواعد

استكشف مبادئ استثمارية أخرى من هذا المعلّم.

متى تبيع

عندما تتغير الحقائق، أغير رأيي. ماذا تفعل أنت، سيدي؟

→

لا تخسر المال أبداً

القاعدة رقم 1: لا تخسر المال أبداً. القاعدة رقم 2: لا تنس القاعدة رقم 1.

→

اعترف بالأخطاء

إذا وجدت نفسك في قارب يتسرب باستمرار، فإن الطاقة المخصصة لتغيير السفن من المرجح أن تكون أكثر إنتاجية من الطاقة المخصصة لإصلاح التسربات.

→

الشجاعة للتصرف

تحلى بالشجاعة للتصرف عندما تظهر الفرصة. التردد يؤدي إلى ضياع الفرص.

→

كن جشعاً عندما يخاف الآخرون

كن خائفاً عندما يكون الآخرون جشعين وجشعاً عندما يكون الآخرون خائفين.

→

بناء المراكز تدريجياً

لا أحاول أبداً الشراء في القاع وأشتري دائماً مبكراً جداً. لكن هذا لا يهم لأن لدي أهدافاً طويلة المدى.

→

دائرة الكفاءة

اعرف دائرة كفاءتك وابق داخلها. حجم تلك الدائرة ليس مهماً جداً؛ لكن معرفة حدودها أمر حيوي.

→

متوسط تكلفة الدولار

إذا كنت تحب قضاء ست إلى ثماني ساعات أسبوعياً في العمل على الاستثمارات، افعل ذلك. إذا لم تكن كذلك، فاستثمر بالتدريج في صناديق المؤشرات.

→

الإصرار على هامش الأمان

لا تدفع أبداً أكثر من قيمة العمل. انتظر أسعاراً توفر هامش أمان كبير. الصبر على السعر المناسب أهم من إيجاد أعمال رائعة.

→